首页 财经内容详情
彭博曝光:摩根大通是镍期货逼空行情主角之一,青山控股欠其10亿美元!

彭博曝光:摩根大通是镍期货逼空行情主角之一,青山控股欠其10亿美元!

分类:财经

网址:

SEO查询: 爱站网 站长工具

点击直达

今年3月7日,伦敦金属交易所(LME)爆发史诗级逼空,除了此前已经曝光的空方青山控股外,彭博社(Bloomberg)点名,摩根大通、法国巴黎银行、渣打银行、大华银行以及中国建银国际、工银标准等10家银行及经纪商全部涉入其中。此外,摩根大通还提供5万吨镍空单给青山控股,以致青山控股欠了摩根大通约10亿美元的保证金。

在这场国际镍期货市场的逼空行情中,摩根大通是那位被困的中国大亨项光达的最大交易对手方,使得该行也成为金属市场历史上罕见戏剧性一幕的主角之一。

3月12日,彭博社引述知情人士称,青山控股超过15万吨(市场传闻是20万吨)的镍空头头寸中,约有5万吨是通过摩根大通(J.P.Morgan Chase)的一个场外头寸持有的,根据估算,青山控股应该欠摩根大通约10亿美元的保证金。

目前,摩根大通在伦敦金属交易所(LME)拥有最大的单一空头头寸,该头寸是针对客户业务,并无迹象表明小摩做空镍价。

知情人士表示,目前摩根大通正与青山控股董事长、实控人项光达以及大约10家银行和经纪商进行谈判,青山控股的镍空头头寸正是通过这10家银行和经纪商持有。这些银行和经纪商包括法国巴黎银行、渣打银行、建银国际、中银国际、工银标准、大华银行和星展银行等。

知情人士称,青山控股通过经纪商建银国际、工银标准和苏克敦金融,在LME直接做空了约3万吨镍。其余空头头寸是通过与摩根大通等银行的双边协议而建立。

据了解,许多公司更喜欢这种OTC市场场外头寸,因为只需与银行打交道,披露要求也少得多。这些银行则往往通过在LME做空来抵消风险。

据悉,青山控股难以向这些银行和经纪商支付追加保证金。该公司已从摩根大通等多家银行获得信贷承诺,以避免在追缴保证金时违约,至于银行和经纪商是否帮青山垫付大量追加保证金,尚在讨论中。

一位不具名的消息人士称,如果青山控股难以支付追加保证金,料将给这些银行和经纪商带来麻烦,迫使他们自己为他们在LME的空头头寸支付巨额追加保证金。

当然,对于项光达和这些银行来说,他们仍有可能全身而退。作为全球最大的镍生产商,青山控股如果能度过这场风暴,将受益于镍价上涨。另一方面,如果项光达坚持持有空头仓位(正如他跟银行说的那样),一旦镍价在LME恢复交易后下跌,那么他欠的保证金数量也会大幅下降。

但相应的,也有银行担忧,如果市场在青山空头头寸仍存在下的情况下LME重新恢复交易,之前残酷的逼空行情恐重演,只是银行别无选择,也不能逼迫青山改变决定,因为如果青山放弃承诺,银行可能面临数十亿美元的损失。

,

usdt支付接口(www.caibao.it)是使用TRC-20协议的Usdt第三方支付平台,Usdt收款平台、Usdt自动充提平台。免费提供入金通道、Usdt钱包支付接口、Usdt自动充值接口、Usdt寄售回收。菜宝Usdt钱包一键生成Usdt钱包、一键调用API接口、一键出售Usdt。

,

知情人士周四(3月10)曾透露,青山控股董事长项光达告诉银行和经纪商,他希望保持空头仓位,并打算将青山控股在印尼的部分资产作为抵押品。

摩根大通、法国巴黎银行、渣打、苏克敦、大华银行、星展银行和工银标准的发言人拒绝置评。中银国际和建银国际的发言人没有立即置评。

镍是一个很小众的金属品类,青山控股是镍的大户,根据公开信息,青山控股2021年的镍产量33万吨。这是个什么概念呢?2020年全球镍产量250万吨,产量最高的印尼为76万吨,菲律宾32万吨,俄罗斯28万吨,中国只有12万吨。

这意味着,青山控股在国内一统天下,还要吃下美国、澳洲、巴西、加拿大、古巴等几大产镍国的总量。当然,按照公开说法,青山控股在俄罗斯拿到了大量的订单。

问题的关键是,现在全球镍产量处于下滑趋势,2020年同比减少了4.2%,储量更是减少了9.4%。随着特斯拉马斯克将镍用到特斯拉电动汽车里,镍的需求已经从不锈钢向新能源汽车拓展空间。

国内的多家新能源汽车产业链公司跟青山控股签署了战略合作协议。作为小金属,青山控股的老板拥有国内镍的定价权,五年之内,镍的价格就一直在百元左右徘徊,甚至有人说青山控股一直打压市场,苦青山久矣。

把小产品做成行业的龙头,自己掌控定价权。现在特斯拉进场,市场发生了变化,青山控股通过做空进行套期保值的操作没有问题,因为按照中国镍的产量,青山控股在国内没有对手盘,而产业链上的企业只能跟他合作,岂会逼空呢?那些国际上的做多的,你要跟我空头对着干,你哪里买货呢?我青山控股就是生产商,所以玩儿死你们多头。

妖镍豪赌,青山控股的空单在逼空之下,加上杠杆,恐怕逾15万吨空单打爆的时候,几年利润都会给亏掉。这只是一个开始,产业链上的合作商的波及才刚刚开始。

需要警惕的是,由于新能源汽车镍矿占比高,其他锂矿原材料要小心被国际资本狙杀,因为大量的资源交割都在国外。中国的新能源和实体产业,稍有不慎,就会被国际资本给收割。

相关文章阅读:《青山控股誓言不平仓,期货巨头多空大战将继续上演》

本文首发于微信公众号:交易员说。文章内容属作者个人观点,不代表和讯网立场。投资者据此操作,风险请自担。

发布评论